杭州日报

来源：光大证券微资讯

11月6日，A股盘中波动加剧，新能源车产业链表现较为活跃，能源金属、固态电池、电池、特斯拉概念等涨幅靠前。

近一段时间，新能源车产业链迎来多个重磅事件。根据央视网的报道，11月6日，第七届虹桥国际经济论坛“全球新能源汽车的未来”分论坛举办。工信部部长熊继军表示将鼓励优质企业兼并重组，做大做强，推动提高产业的集中度，会同相关部门打击不正当的竞争行为。

日前乘联会初步预估10月全国新能源乘用车厂商批发销量有望达到140万辆，同比大增58%。根据多家新能源车厂商披露的数据，比亚迪、赛力斯、小米等厂商表现可圈可点。

此外，固态电池持续迎来大事件。根据北京经济技术开发区（北京亦庄）的官方消息，北京纯锂新能源科技公司（以下简称“纯锂新能源”）正式投产全固态锂电池产线。知名企业太蓝新能源将于11月7日举办固态锂电池技术联合发布会，或在固态电池规模应用方面实现突破。华为也开始布局固态电池技术，公布了一项硫化物固态电解质新发明。

今天我们就来梳理新能源车行业近期动态，探索行业发展趋势。

1、政策推动新能源车行业优化，10月销量保持快速增长

11月6日，第七届虹桥国际经济论坛“全球新能源汽车的未来”分论坛在国家会展中心（上海）举行，工信部副部长熊继军全面介绍了推动行业高质量发展的政策部署。四方面举措主要包括：进一步支持融合创新，进一步促进汽车消费，进一步优化发展环境，进一步深化国际合作。

政策将推动新能源车行业形成车路云融合发展新生态，鼓励企业在新一代电子电气架构、大算力芯片、操作系统等关键领域联合攻关。

在促进汽车消费方面，工信部将继续推动汽车以旧换新行动、新能源汽车下乡活动，促进新能源车全面市场化进展。

让市场高度关注的是，政策面已经在推动行业供给层面实现优化。政策将鼓励优质企业兼并重组、做大做强，推动提高产业集中度，会同相关部门打击不正当竞争行为，营造公平有序的市场环境，持续健全新能源汽车功能安全、网络安全、数据安全等体系标准，保障产业发展行稳致远。

众所周知，新能源汽车产业链在2022年底以来面临较大挑战，尤其是上游碳酸锂等材料领域面临较大的压力，主要就是源于供给层面的无序扩展。一旦政策面推动行业集中度提升，将有助于在供给层面实现优化。

10月新能源汽车需求面依然保持较好状态，部分车企依然实现快速增长。根据乘联会11月4日发布的数据，10月全国新能源乘用车批发销量有望达到140万辆，同比增速高达58%。

新能源车渗透率方面，10月依然有望看到50%以上的市占率，这充分证明乘用车市场已经步入新能源车占主体的阶段。

多家新能源车厂商10月销量保持较高增速，领跑、极氪、小米、比亚迪、鸿蒙智行等均有较好表现。

2、固态电池持续迎来大事件，多家A股已布局

近一段时间，固态电池持续成为市场焦点，多家公司均在该领域进行深入的布局。

11月7日，固态电池领域创新公司太蓝新能源将举办固态锂电池技术联合发布会，将重点介绍公司在固态电池安全性、规模性应用方面的新突破。

11月5日，华为在固态电池领域也迎来进展，公司公布了《掺杂硫化物材料及其制备方法、锂离子电池》的新发明。根据专利内容，本实现方式公开的掺杂硫化物材料可以作为硫化物固态电解质应用在锂离子电池中，使得锂离子电池具有较长的使用寿命。

此前纯锂新能源已经投产国内首条全固态锂电池量产线，纯锂50安时数全固态电池可以用于储能和两轮车电池等领域，纯锂新能源计划产能达到200兆瓦时，可以为20万辆两轮电动车充电。

根据纯锂新能源副总经理周林路的介绍，公司研发了有机无机融合固态电解质新材料，通过固态电芯来代替热失控介质，可应用于储能、两轮车电池等领域。

纯锂新能源在北京亦庄从小批量试产做起，解决了固态电解质与电极界面接触稳定性等技术难题，最终实现了产品量产，这对于锂电池行业来说是一个重大突破。

作为前景广阔的电池技术，固态电池已经成为动力电池巨头必争之地，有希望改变行业格局。

今年4月，备受瞩目的智己 L6 超级智能轿车正式发布，该款新能源车搭载“光年”固态电池，同等重量载电量提升30%，可实现高温不可燃，充电12分钟续航400km。

根据清陶能源的介绍，L6动力电池采用了“高离子电导率、耐高温固态电解质”以及“干法固态电解质层一体成型”技术，这比此前常用的“果冻”电解质技术有了较大的内阻优势。为了增强锂离子导电性，光年固态电池加入10%浸润液，因此多位行业人士仍将光年固态电池归类为“半固态电池”。

国内固态电池行业已经涌现宁波锋锂、江苏清陶、北京卫蓝等公司，技术线路都属于氧化物无机材料为基础的固液混合技术。

根据iFinD数据库，A股固态电池概念股包括：宁德时代、赛力斯、上汽集团、长安汽车、亿纬锂能、广汽集团、华友钴业、中天科技、天齐锂业、中国动力、北汽蓝谷、赣锋锂业等。

(本文首发于2024年11月6日)

李泉

本文源自券商研报精选